Hvad man skal vide om Payday og bil titel lån

hvis du har brug for kontanter hurtigt til at håndtere en nødsituation, regninger eller leje, kan en payday lån eller bil titel lån være fristende. Men disse er dyre lån, og de kan fælde dig i gæld. Find ud af, hvordan de fungerer, og om andre mulige måder at få penge eller kredit hurtigt på.

Hvad skal man vide om Payday lån

Payday lån er små, kortfristede lån. De er normalt for $500 eller mindre, og skal typisk tilbagebetales inden for to til fire uger. Også kaldet kontant forskud lån, de er lovlige i de fleste stater.

for at få et lønningsdagslån giver du långiveren en personlig check for det beløb, du vil låne, plus långiverens gebyrer. Eller du bemyndiger långiveren til at tage lånebeløbet plus gebyrer fra din bankkonto elektronisk. Hvis du ikke tilbagebetaler lånet til tiden, kan långiveren indbetale checken eller elektronisk debitere din konto.

Payday lån er dyre. Långivere opkræver normalt fra $10 til $30 for hver $100 lånt. På en typisk to-ugers payday lån, et gebyr på $15 per $100 oversætter til en årlig procentsats (APR) på 391%. ÅOP fortæller dig, hvor meget det koster dig at låne penge i et år. Til sammenligning er den gennemsnitlige APR for kreditkort 15%.

Sådan fungerer et typisk lønningsdagslån:

du ønsker at låne $ 500. Långiveren tilbyder dig et to-ugers lån. Gebyret er $15 for hver $100 du låner. Så dit gebyr vil være $ 75.

du giver långiveren en check på $575, eller du giver långiveren tilladelse til elektronisk at debitere din bankkonto. Långiveren giver dig $ 500 i kontanter.

to uger senere betaler du långiveren $575. Långiveren kan enten debitere din bankkonto, indbetale din check eller tage kontanter eller anden betaling fra dig, afhængigt af hvordan du accepterede at tilbagebetale lånet.

bundlinjen: du betalte $75 for at låne $500 i to uger.

omkostningerne stiger med rollovers. Hvis du ikke kan tilbagebetale lånet, når det forfalder, vil mange långivere lade dig forlænge forfaldsdatoen med yderligere to eller fire uger — men du skal betale et andet gebyr. Dette er en “rollover.”Hver gang du ruller over lånet, vil långiveren opkræve et nyt gebyr, og du vil stadig skylde hele den oprindelige saldo. Med rollovers vokser omkostningerne ved lånet meget hurtigt.

Sådan fungerer en typisk rollover:

ved hjælp af eksemplet ovenfor betaler du ikke på den oprindelige forfaldsdato, men ruller i stedet over det to-ugers $500-lån. Rollover vil koste dig en anden $75.

at $75 føjes til de $575, du allerede skylder, så du skylder nu $650.

rollover bringer dine omkostninger ved at låne $500 i fire uger til $150.

hvis du ruller over lånet flere gange, kan du betale hundredvis af dollars i gebyrer og stadig skylder det oprindelige beløb, du lånte.

hvad man skal vide om billån

billån, ofte bare kaldet titellån, er også kortfristede lån. De varer typisk 15 eller 30 dage. Lånene bruger din bil, lastbil, motorcykel eller andet køretøj som sikkerhed. De er normalt for beløb fra 25% Til 50% af køretøjets værdi.

for at få et billån skal du give långiveren titlen til dit køretøj. Normalt skal du eje køretøjet gratis og klart, men nogle långivere vil tage din titel, hvis du har betalt det meste af dit køretøjslån. Långiveren vil gerne se køretøjet, et foto-ID og bevis for forsikring. Mange långivere ønsker også et duplikat sæt nøgler til køretøjet.

hvis du får titellånet, får du ikke din køretøjstitel tilbage, før du tilbagebetaler det beløb, du lånte, plus långiverens finansieringsafgift og andre gebyrer.

bil titel lån er dyre. Titellån har normalt et gennemsnitligt månedligt finansieringsgebyr på 25%, hvilket svarer til en APR på omkring 300%. Titellångivere tilføjer ofte andre gebyrer til lånebeløbet, som behandlings -, dokument-og låneoprindelsesgebyrer. Du kan også nødt til at købe add-ons, ligesom en vejsiden serviceplan. Hvis du skal betale ekstra gebyrer og købe tilføjelser, vil omkostningerne ved dit lån være højere.

Sådan fungerer et typisk billån:

du vil låne $1.000 i 30 dage.

finansieringsgebyret er 25%. Det betyder, at du skal betale $250 for at låne $1.000.

du giver långiveren titlen til din bil, og långiveren giver dig $1.000 i kontanter.

når det er tid til at tilbagebetale långiver i 30 dage, skal du betale $1.250, plus eventuelle andre gebyrer långiver afgifter.

omkostningerne stiger med rollovers. Ligesom med payday lån, hvis du ikke kan tilbagebetale en titel lån, når det skyldes, långiver kan lade dig rulle det over til et nyt lån. Men rullende over lånet vil tilføje flere renter og gebyrer til det beløb, du skylder.

Sådan fungerer en typisk titel lån rollover:

ved hjælp af eksemplet ovenfor, på den oprindelige forfaldsdato betaler du ikke, men i stedet ruller over 30-dages, $1.000 lån i yderligere 30 dage. Rollover tilføjer yderligere $250 i finansieringsgebyrer plus eventuelle andre gebyrer til det beløb, du skylder.

at $250 føjes til $1,250, du allerede skylder, så nu skylder du $1,500, plus eventuelle andre gebyrer, som långiveren kan opkræve for rollover.

rollover bringer dine omkostninger ved at låne $1.000 i 60 dage til mindst $500.

du kan miste dit køretøj. Hvis du ikke kan tilbagebetale de penge, du skylder, kan långiveren overtage dit køretøj, selvom du har foretaget delvise betalinger. Når du får lånet, insisterer nogle långivere på at installere Global Positioning System (GPS) og starter interrupt-enheder, så de kan lokalisere køretøjet og deaktivere dets tændingssystem eksternt, hvilket gør tilbagetagelse lettere.

når långiveren overtager dit køretøj, kan de sælge det og efterlade dig uden transport. I nogle stater kan långivere beholde alle de penge, de får fra at sælge køretøjet, selvom de får mere, end du skylder.

hvilke oplysninger skal jeg se efter, hvis jeg ansøger om en Payday eller titel lån?

føderal lov behandler lønningsdag og titellån som andre typer kredit: långivere skal fortælle dig omkostningerne ved lånet skriftligt, før du underskriver låneaftalen. De skal fortælle dig finansieringsafgiften, som er et dollarbeløb, og APR, som er en procentdel. ÅOP er baseret på, hvor mange penge du låner, den månedlige finansieringsafgift, de gebyrer, du skal betale (som behandlingsgebyrer, dokumentgebyrer og andre gebyrer), og hvor længe du låner pengene. Brug APR til at sammenligne omkostningerne ved at låne penge fra forskellige långivere. Det er den klareste måde at se, hvor dyrt et lån er.

sørg for at læse låneaftalen omhyggeligt for at se, om der er andre omkostninger eller gebyrer. Disse kan omfatte sene eller returnerede checkgebyrer. Der kan også være gebyrer for at rulle over lånet.

tjek også med din statsadvokat eller statsregulator om lønningsdag og titel udlån love i din stat. En række stater beskytter folk mod høje omkostninger payday udlån med små lån sats caps eller andre foranstaltninger. Mange stater kræver også långivere at blive licenseret, hvis de opererer i staten.

mulige alternativer til Payday og bil titel lån

her er nogle billigere og mindre risikable muligheder for payday og bil titel lån:

spørg din arbejdsgiver for en lønseddel forskud. Din arbejdsgiver kan være villig til at give dig penge, du allerede har tjent, men ikke er blevet betalt. For eksempel, hvis du har arbejdet syv dage, men din næste planlagte lønseddel ikke forfalder i yderligere fem dage, kan din arbejdsgiver muligvis betale dig for de syv dage. Dette er ikke et lån. Det vil blive trukket fra din næste lønseddel.
bed dine kreditorer om mere tidat tilbagebetale dem. De kan være villige til at arbejde sammen med dig. Hvis de tilbyder en udvidelse på dine regninger, skal du finde ud af, om de opkræver dig for den service — gennem en sen afgift, et ekstra finansieringsgebyr eller en højere rente.
prøv at få et lån fra en kreditforening. Kreditforeninger tilbyder typisk lavere renter end banker eller andre långivere, og nogle føderale kreditforeninger tilbyder “payday alternative lån” eller “PALs” for små lån. PAL lån er meget billigere end payday eller bil titel lån. Nogle statsautoriserede kreditforeninger tilbyder lån svarende til PAL-lån.
besøg en fællesskabsbank. Lokale banker kan tilbyde mindre lån med lettere tilbagebetalingsbetingelser end store regionale og nationale banker. Tal med en lille bank i dit område for at finde ud af, om du kan kvalificere dig til et lån.
Brug din skat refusion. Hvis du tror, du måske har en skat refusion kommer, fil så snart du kan. IRS siger, at det normalt udsteder refusioner i 21 dage eller mindre, hvis du arkiverer elektronisk. Bed IRS om at direkte indbetale din refusion på din bankkonto.
få hjælp til at styre gæld. En kreditrådgiver kan muligvis hjælpe dig med at styre din gæld. Non-profit grupper i hver stat tilbyder kredit vejledning til folk for ingen eller lave omkostninger. Du ønsker måske at tjekke med din arbejdsgiver, kreditforening, eller boligmyndighed for ingen – eller billige kreditrådgivningsprogrammer, også.
spørg familie og venner om hjælp. Det kan være svært at låne penge fra familie eller venner, men det kan være det værd at undgå at tage ud eller rulle over et lønningsdag eller titellån.
lokale velgørenhedsorganisationer og kirker. Velgørenhedsorganisationer, kirker, og andre tilbedelsescentre tilbyder ofte økonomisk og anden hjælp uden omkostninger for medlemmer af samfundet, der rammer et hårdt sted. Det er hvad de gør, og det er okay at bede om hjælp.

hvad hvis jeg er i militæret?

hvis du er i militæret, beskytter Military Lending Act dig og dine pårørende. Loven begrænser ÅOP på mange typer af kredit, herunder payday lån, bil titel lån, personlige lån og kreditkort, til 36%. Loven fortæller også långivere til at give dig oplysninger om dine rettigheder og omkostningerne ved lånet.

militæret tilbyder også økonomisk hjælp og hjælp til at styre dine penge. Hvis du står over for økonomiske problemer, skal du tale med en personlig økonomichef (PFM) om dine muligheder. Har du brug for mere tid til at betale dine regninger eller et muligt forskud på din lønseddel? Ønsker du at tale med en certificeret kreditrådgiver om styring af dine penge? Vil du have hjælp fra et militært Hjælpeforening? Ring Dods militære OneSource hjælpelinje på 1-800-342-9647 for at diskutere alternativer. Besøg MilitaryConsumer.gov for at lære mere.

rapporter svig eller bedrag

hvis du mener, at en lønningsdag eller biltitel långiver har været uærlig, skal du kontakte din statsadvokat eller det statslige forbrugerbeskyttelseskontor. Fortæl også Federal Trade Commission, på ReportFraud.ftc.gov. FTC løser ikke individuelle klager, men din rapport hjælper retshåndhævelse med at opdage mønstre for forseelser og kan føre til en undersøgelse.